Det er en renere forbrænding og en alternativ energikilde
Næsten halvdelen af verdens methanol anvendes til energirelaterede formål.
Methanol kan anvendes alene som et brændstof til køretøjer eller blandes direkte i benzin for at fremstille et effektivt brændstof med høj oktan og lavere emissioner end konventionel benzin. Methanolbrændstoffer til køretøjer er meget udbredt i Kina og er blevet indført i flere lande uden for Kina. Methanol anvendes også som madlavningsbrændstof og i termiske anvendelser (industrikedler, ovne og ovne), primært i Kina. Methanol er også ved at blive et rent brændende skibsbrændstof, der på en omkostningseffektiv måde kan opfylde skibsfartens stadig strengere emissionsregler.
I de seneste år er brugen af methanol i produktionen af olefiner eller methanol-til-olefiner (MTO) vokset hurtigt.
Methanol anvendes til fremstilling af methyltertiær butylether (MTBE), en benzinkomponent, der forbedrer luftkvaliteten, og dimethylether (DME), et renbrændende brændstof med lignende egenskaber som propan.
Methanol er også en vigtig komponent i biodiesel, et vedvarende brændstof, der kan anvendes i stedet for eller blandes med konventionelt dieselbrændstof.